CDB ou Poupança? Saiba onde investir para fazer o seu dinheiro render mais!

Se você está pensando em aumentar seu patrimônio, ou criar uma reserva de emergência, é natural ter dúvidas sobre qual é o melhor investimento: CDB ou Poupança.

É importante escolher uma aplicação que garanta um bom rendimento todo mês e seja adequada às suas necessidades financeiras, objetivos, perfil de risco e horizonte de tempo.

Por isso, entenda essas duas opções de investimento disponíveis no mercado e confira as principais diferenças entre poupança e CDB.

O que significa CDB?

CDB é a sigla para Certificado de Depósito Bancário. Ele é uma opção bastante acessível para quem quer começar a fazer as primeiras aplicações financeiras.

O CDB funciona como um empréstimo. Cada certificado é um título emitido por um banco ou instituição financeira para captar fundos. Isso significa que quando você compra um desses títulos está emprestando seu dinheiro para a instituição que o emitiu. Em troca, você recebe os juros sobre o valor investido.

O que é Poupança?

A poupança é uma das modalidades de investimento mais populares no Brasil. Ela é um tipo de conta bancária em que você pode depositar seu dinheiro e receber rendimentos mensais sobre o valor.

Quais as diferenças entre CDB e Poupança?

Não queremos que você dê um tiro no escuro na hora de aplicar seu dinheiro, por isso, vamos apresentar as principais diferenças entre CDB e poupança.

Rendimento

Na poupança, você pode fazer o saque sempre que quiser, mas, cada movimentação feita antes do período de 30 dias afeta o rendimento. Isso porque ele fica atrelado ao “aniversário” da aplicação. Se durante 29 dias você deixou um montante na poupança, mas resgatou boa parte um dia antes de completar um mês, o valor do rendimento será calculado sobre a quantia que restou.

Imagine que você aplicou mil reais no primeiro dia do mês. Um mês e quinze dias depois, precisou fazer o saque. Você só receberá o rendimento pelos 30 dias e não pelos 45.

Em geral, o CDB costuma oferecer uma rentabilidade maior que a poupança. No entanto, pode variar conforme as condições acordadas no momento da contratação. Os juros podem ser pré-fixados, pós-fixados ou híbridos.

Quanto rende a Poupança?

O rendimento da poupança está atrelado a duas taxas do mercado brasileiro: a Taxa Selic e a Taxa Referencial (TR), indicador de referência para calcular os rendimentos.

Em maio de 2012, foram estabelecidas novas regras de rentabilidade da poupança. Ficou assim:

• Quando a Selic for superior a 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês + TR;
• Quando a Selic for igual ou inferior a 8,5% ao ano, a poupança rende 70% da Selic + TR;
• Aplicações feitas antes da mudança, em abril de 2012, rendem 0,5% ao mês + TR em qualquer cenário.

Vale ressaltar que a TR tem sido próxima de zero nos últimos anos.

Quanto rende o CDB?

A maioria dos CDBs são pós-fixados e definidos como uma porcentagem do CDI, o principal índice de referência de rentabilidade das aplicações de renda fixa do país.

É por isso que você vê por aí que um CDB rende 100% do CDI, por exemplo.

Prazos e Liquidez

Liquidez é a capacidade de converter sua aplicação em dinheiro. Basicamente, é o prazo que você consegue se desfazer da sua poupança ou CDB para receber dinheiro em mãos.

A liquidez da poupança é diária, então você pode retirar seu dinheiro a qualquer dia. Porém, se fizer o resgate do valor antes da data de aniversário, não receberá o rendimento.

Existem diversos tipos de CDB no mercado. No momento de investir, é importante escolher aquele que combina melhor com seu perfil, prazo e objetivo.

Tributação

O CDB é um tipo de aplicação com rendimento tributável, ou seja, o Imposto de Renda (IR) incide sobre o valor do rendimento obtido e não sobre o que foi aplicado.

A alíquota varia de acordo com o tempo de aplicação. Veja a tabela regressiva do IR:

Mesmo com a tributação, o rendimento do CDB continua sendo maior que o da poupança. Para mais informações tributárias, confira nosso FAQ!

Segurança

Muitas pessoas decidem investir na poupança por acreditar que ela é mais segura que qualquer outra aplicação, mas isso não é verdade.

Os investimentos em renda fixa são protegidos pelo Fundo Garantidor de Créditos (FGC), que funciona como um seguro, devolvendo seu dinheiro em caso de algum problema com a instituição financeira.

Além do mais, de forma geral, na renda fixa não há a tensão de perdas e ganhos que acontece no mercado de ações, por exemplo.

Entenda quais são os tipos de CDB do mercado

Como falamos, existem diferentes tipos de CDB disponíveis no mercado, e agora você verá quais são as características de cada um.

CDB pré-fixado

Nesse tipo, a taxa de juros é estabelecida no momento da contratação e permanece a mesma durante todo o prazo do investimento. Isso significa que você saberá qual será o rendimento no momento da compra.

CDB pós-fixado

No CDB pós-fixado, o rendimento está atrelado a algum indicador de referência, geralmente ao CDI (Certificado de Depósito Interbancário). Suponha que  você investiu em um CDB pós-fixado que rende 100% do CDI e o índice acumula 5% durante o período do investimento. Dessa forma, você receberá um rendimento de 5% sobre o valor investido.

CDB híbrido

Esse tipo combina características do CDB pré-fixado e pós-fixado. Ele possui uma taxa de juros fixa e um componente pós-fixado atrelado a algum indicador.

Sendo assim, se você investiu em um CDB que rende 3% ao ano (prefixado) + IPCA (pós-fixado), garantiu uma rentabilidade de 3% ao ano que será somada ao IPCA do período.

Como a inflação influencia a Poupança?

A inflação afeta diretamente a rentabilidade da poupança, porque diminui o poder de compra do dinheiro aplicado. Assim, o investimento precisa render ainda mais para superar a inflação e gerar ganhos reais.

Vamos analisar o ano passado para que seja mais simples entender essa relação.

Em 2022, a rentabilidade da poupança foi de 7,90% contra a inflação de 5,79%. Isso significa que os investidores obtiveram uma rentabilidade real de pouco mais de 2%. No entanto, é importante destacar que esse foi o primeiro resultado positivo em três anos.

Quando acontece o oposto, e a taxa de inflação supera a poupança, o investidor tem uma rentabilidade negativa.

Entenda as vantagens e desvantagens de cada investimento

Conheça os pontos positivos e negativos de cada uma dessas aplicações.

CDB

Poupança

Afinal, vale a pena investir em CDB ou Poupança?

Já deu para perceber que a poupança é uma opção mais tradicional, mas tem a rentabilidade limitada e muitas vezes inferior a outras opções de investimento disponíveis no mercado.

Por outro lado, o CDB oferece segurança e a possibilidade de obter bons rendimentos. É importante pesquisar e selecionar CDBs que ofereçam percentuais acima do CDI, como o CDB PagBank, para maximizar os ganhos.

Simulação de rendimento de uma Poupança e CDB

Considere os seguintes rendimentos anuais:

• Poupança: 6,17% + 2,13% (taxa referencial) acumulada nos últimos 12 meses (jul/2022 a jul/2023);
• CDI: 13,65%

Agora, vamos a um exemplo comparativo:

João fez uma aplicação de R$ 1 mil na poupança num prazo de 12 meses. Com a taxa de 8,30% (6,17% + 2,13 %), no final do período João vai receber um rendimento de R$ 83,00, totalizando R$ 1.083.

Agora vamos imaginar que ele decidiu investir no CDB PagBank que rende 105% do CDI. Se o CDI está em 13,65% ao ano, o retorno dessa aplicação será de R$ 143,32 menos 20% de Imposto de Renda, gerando um retorno de R$114,65 e um total de R$ 1.114,65.

Tabela Comparativa entre CDB e Poupança

Veja abaixo uma tabela que concentra as principais informações sobre o CDB PagBank e Poupança para que você possa analisar as características dessas opções.

Conheça os CDBs do PagBank e invista em renda fixa!

Já deu para entender que dinheiro na poupança não é mais tão vantajoso, certo? Então, agora é o momento de pensar num jeito novo e mais lucrativo de guardar suas economias.

Nossa dica é: abra uma conta grátis PagBank e aproveite para fazer suas primeiras aplicações direto pelo super app PagBank. Não precisa de análise de crédito nem passar por um monte de burocracias. É só acessar o link para abrir uma conta e começar usar tudo que o PagBank tem para te oferecer.

Isso inclui, é claro, o investimento em CDB. Dá para fazer aplicações a partir de R$1 e deixar seu dinheiro render mais que a poupança.

CDB PagBank: invista de forma fácil e segura!

“Este canal tem como única intenção fornecer um panorama sobre as diferentes categorias de produtos de investimentos disponíveis no mercado. Os conteúdos não têm o objetivo de oferecer análise de valores mobiliários ou recomendações de investimento, considerando que os produtos apresentados podem não ser adequados aos objetivos, situação financeira ou necessidades individuais de cada usuário. O PagBank se exime de qualquer responsabilidade por quaisquer prejuízos, diretos ou indiretos, que decorram da utilização de seu conteúdo, bem como por eventuais informações fornecidas por terceiros, que não expressam a opinião do PagBank. As projeções e preços apresentados estão sujeitos a variações e as informações podem não estar atualizadas no momento exato da consulta do material. Antes de tomar qualquer decisão, é recomendado que o leitor busque orientação financeira independente e leia atentamente os materiais técnicos relativos a cada produto.”